Cập nhật về vụ kiện về việc duy trì giữa IIUSA và USCIS

Bối cảnh: Hiệp hội các Trung tâm Khu vực EB-5 (IIUSA) đã nộp đơn kiện Bộ An ninh Nội địa Hoa Kỳ (DHS) về quy định thời gian duy trì hai năm mà Đạo luật Cải cách và Tính liêm chính EB-5 (RIA) đã thiết lập đối với các nhà đầu tư EB-5 tiếp theo. chúng tôi được đề cập trong bài đăng đầu tiên của chúng tôi Trong trường hợp này, AIIA phản đối vụ kiện này vì nó sẽ gây hại nghiêm trọng cho các nhà đầu tư EB-5 sau RIA bằng cách hạn chế khả năng rút vốn của họ. Để phản hồi, chúng tôi đã nộp đơn bạn bè Tóm tắt ủng hộ quan điểm của DHS và đã được khởi xướng. một chiến dịch gây quỹ Chúng tôi tham gia vào vụ kiện này để đảm bảo tiếng nói của các nhà đầu tư được lắng nghe trong quá trình vụ kiện diễn ra. Bản cập nhật này tóm tắt những diễn biến mới nhất trong vụ án: phiên tòa xét xử các đơn xin bác bỏ vụ kiện và xét xử sơ thẩm tại Tòa án Quận Hoa Kỳ cho Quận Columbia vào ngày 28 tháng 1 năm 2025.

Tiếp theo nội dung đã đề cập trong lần trước hai blog nơi chúng ta Phân tích các lập luận được đưa ra bởi IIUSA, AIIA đã nộp bản tóm tắt ý kiến của bên thứ ba (amicus brief) lên Tòa án Quận vào ngày 12 tháng 11 năm 2024.

Dựa trên lời khuyên của nhiều chuyên gia và luật sư trong ngành EB-5, bản tóm tắt ý kiến của AIIA đã trình bày trước tòa các lập luận sau đây để bác bỏ quan điểm của IIUSA:

1. Chúng tôi lập luận rằng USCIS đã giải thích đúng đắn RIA để yêu cầu rằng khoản đầu tư EB-5 phải duy trì rủi ro trong ít nhất hai năm kể từ ngày đầu tiên thực hiện đầu tư. Chúng tôi trích dẫn ngôn ngữ rõ ràng của RIA, cũng như phán quyết mang tính bước ngoặt gần đây của Tòa án Tối cao Hoa Kỳ trong vụ Loper Bright Enterprises v. Raimondo, để hỗ trợ cho các kết luận pháp lý của chúng tôi. Ngoài ra, chúng tôi đã bác bỏ các cáo buộc mang tính suy đoán và sai lệch của IIUSA rằng các Trung tâm Đầu tư (RCs) đang bị ảnh hưởng bất lợi bởi các hành động đúng đắn của USCIS. Để làm rõ điều này, chúng tôi trích dẫn dữ liệu kinh tế cho thấy rõ ràng rằng các RCs đang phát triển mạnh mẽ dưới chế độ EB-5 hiện tại. Những sự thật này hoàn toàn trái ngược với các cáo buộc của IIUSA.
2. Chúng tôi đã lập luận rằng các thay đổi về ngôn ngữ đơn giản hóa của RIA liên quan đến thời gian duy trì hoàn toàn phù hợp với ý định của Quốc hội đối với RIA. Lập luận của chúng tôi giải thích cho tòa án cách cải cách thân thiện với nhà đầu tư của RIA về thời gian duy trì làm cho chương trình EB-5 trở nên dễ tiếp cận và có lợi hơn cho nhà đầu tư, điều này hỗ trợ mục tiêu tổng thể của chương trình là thu hút đầu tư để tạo việc làm tại Hoa Kỳ. Ngược lại với quan điểm của IIUSA, mục đích chính của chương trình là tạo việc làm, chứ không phải cung cấp tài chính rẻ cho các dự án vốn do nhà đầu tư Hoa Kỳ thực hiện. Khi hai mục tiêu này mâu thuẫn, không có gì phải bàn cãi rằng mục tiêu đầu tiên phải được ưu tiên. Điều này được hỗ trợ bởi RIA.

Bản sao đầy đủ của Bản tóm tắt ý kiến của bên thứ ba do chúng tôi nộp có thể được tìm thấy ở đây. Chúng tôi khuyến khích tất cả các bạn đọc kỹ tài liệu này, đặc biệt là... Trang 20-28 để tóm tắt các lập luận chính mà chúng tôi đã đưa ra. 

Phiên điều trần vào ngày 28 tháng 1 năm 2025

Ngày 28 tháng 1 năm 2025, Thẩm phán Ana C. Reyes của Tòa án Quận Hoa Kỳ cho Quận Columbia đã tổ chức một phiên điều trần sơ bộ về các đơn xin bác bỏ vụ kiện và phán quyết sơ bộ trong vụ án. Cả hai bên, IIUSA và DHS, đều được đại diện bởi các luật sư của mình. AIIA đã tham dự phiên điều trần trực tiếp. 

Rất tiếc, luật sư đại diện cho DHS dường như không chuẩn bị kỹ lưỡng và gặp khó khăn trong việc trả lời các câu hỏi của thẩm phán, ngay cả những câu hỏi đã được cả DHS và AIIA đề cập trong các bản tóm tắt của chúng tôi. Do đó, thẩm phán dường như không bị thuyết phục bởi lập luận của DHS rằng RIA đã thiết lập một khoảng thời gian duy trì hai năm cho các khoản đầu tư, tính từ ngày thực hiện đầu tư. Tại cuối phiên tòa, thẩm phán đã ra lệnh cho hai bên phải thảo luận với nhau và nộp Báo cáo Tình trạng Chung (JSR) trước ngày 27 tháng 2 năm 2025.

Đánh giá của chúng tôi

Đây rõ ràng là tin xấu cho các nhà đầu tư sau RIA khi thẩm phán dường như không công nhận tính hợp lý của lập trường của DHS. Vụ việc có thể được giải quyết có lợi cho IIUSA. Nếu điều đó xảy ra, cách giải thích của USCIS về khoảng thời gian duy trì hai năm sẽ bị hủy bỏ và sẽ không còn mang lại lợi ích cho các nhà đầu tư sau RIA, bao gồm cả những người đã đầu tư.

Ở giai đoạn này, việc dự đoán kết quả của cuộc họp giữa DHS và IIUSA là rất khó khăn. 

Nếu hai bên không thể đạt được thỏa thuận về một lập trường chung, thẩm phán sẽ sau đó ra phán quyết về các đơn xin bác bỏ và phán quyết sơ bộ, có thể có lợi cho IIUSA. Trong trường hợp đó, các nhà đầu tư sau RIA sẽ không còn được hưởng lợi từ thời gian duy trì hai năm của RIA, bắt đầu từ thời điểm đầu tư ban đầu.

Chúng tôi tin rằng các bên nên thảo luận các câu hỏi sau đây trong cuộc họp của họ:

1. USCIS có nên tiến hành quy trình ban hành quy định chính thức không? Nếu có, thời gian duy trì áp dụng trong giai đoạn chuyển tiếp cho đến khi quy định cuối cùng được công bố sẽ là bao lâu?
2. Các bên có đồng ý với một giai đoạn duy trì kéo dài hơn hai năm không? Nếu có, thời gian cụ thể là bao lâu và sẽ bắt đầu từ khi nào?
3. Khi nào USCIS sẽ hoàn tất quy trình ban hành quy định và công bố hướng dẫn chính thức về thời gian duy trì?.

Tổng thể, phiên điều trần chưa có kết quả rõ ràng ủng hộ USCIS. Điều này là tin xấu cho các nhà đầu tư, những người phải chịu đựng sự không chắc chắn trong giai đoạn duy trì và lo ngại về... Quỷ của việc tái triển khai cho đến khi các quy định cuối cùng được ban hành.

Tác động đối với nhà đầu tư

Như chúng tôi đã giải thích trong các bài viết blog trước đây, nếu IIUSA thắng kiện, cách giải thích hiện tại của USCIS sẽ trở nên vô hiệu. Thời gian duy trì đầu tư EB-5 có thể sẽ quay trở lại chính sách trước RIA, theo đó nhà đầu tư phải duy trì khoản đầu tư của mình cho đến khi hoàn thành thời gian cư trú hợp pháp có điều kiện. Xét rằng... Danh sách công việc tồn đọng không hiển thị Điều này có thể đòi hỏi việc tái phân bổ vốn của nhà đầu tư vào các dự án có thể vượt quá ngưỡng chịu rủi ro của họ, do vốn đã tích lũy trong các danh mục dành riêng cho khu vực nông thôn và khu vực có tỷ lệ thất nghiệp cao, cùng với yêu cầu rằng vốn của nhà đầu tư phải duy trì ở trạng thái ’có rủi ro“ trong giai đoạn duy trì. 

Mặc dù IIUSA đã đề nghị USCIS ban hành quy định về giai đoạn duy trì 5 năm, quá trình này thông thường mất nhiều năm để hoàn tất. Trong thời gian chờ đợi, nhiều sự không chắc chắn vẫn sẽ tồn tại về quy định cuối cùng và các nhà đầu tư có thể phải tuân thủ các quy định duy trì trước RIA (Regulatory Impact Analysis) đầy bất lợi.

Phản hồi của AIIA

Luật sư của AIIA, Jesse Bless, và nhà vận động hành lang của chúng tôi, Ngài Bruce A. Morrison, đang tư vấn cho tổ chức của chúng tôi về các phương án ứng phó nếu vụ việc có kết quả bất lợi. Một trong những phương án can thiệp vào vụ việc này là với tư cách là bên có lợi ích không còn được đại diện. Đến nay, theo lời khuyên của luật sư, chúng tôi chỉ nộp đơn tham gia ý kiến (amicus brief) ủng hộ DHS trong vụ việc này, nơi DHS vẫn là bị đơn chính. Chúng tôi là bên duy nhất tham gia vụ án này đại diện độc quyền cho lợi ích của các nhà đầu tư nhập cư. Việc can thiệp sẽ yêu cầu chứng minh rằng lợi ích của AIIA không được đại diện, điều này có nghĩa là sự sẵn lòng của tòa án cho phép can thiệp là không chắc chắn. 

Việc can thiệp vào vụ án sẽ cho phép chúng tôi nộp bản tóm tắt lập luận và phản đối quan điểm của IIUSA, đồng thời trực tiếp trình bày quan điểm của các nhà đầu tư trước tòa án.

Làm thế nào tôi có thể ủng hộ cuộc chiến này?

Các nỗ lực pháp lý của chúng tôi nhằm bảo vệ quyền lợi của nhà đầu tư sẽ cần sự ủng hộ của quý vị. Việc khởi kiện tốn kém và, nếu AIIA can thiệp, chúng tôi sẽ là bên duy nhất thách thức IIUSA và các trung tâm khu vực có hành vi khai thác tại cấp phúc thẩm. Ngoài ra, chúng tôi dự định triển khai chuyên gia vận động hành lang để ảnh hưởng đến bất kỳ quy trình hành chính nội bộ nào có thể diễn ra như phản ứng (ví dụ: quy trình ban hành quy định có thông báo và lấy ý kiến). Nỗ lực này cũng sẽ cần kinh phí. Để bảo vệ quyền lợi của nhà đầu tư, xin vui lòng Hãy đóng góp cho chiến dịch gây quỹ này. Hôm nay, hãy chia sẻ bài viết này với các thành viên khác trong cộng đồng.

Chúng tôi xin chân thành cảm ơn Lily Guo của ARCFE và Ashok Adusumilli của Nguồn lực EB5 cho những đóng góp hào phóng của họ đối với nỗ lực của chúng tôi. Sự ủng hộ của họ là vô giá, tuy nhiên, cuộc đấu tranh của AIIA nhằm thách thức IIUSA và các trung tâm khu vực của nó đối với lợi ích của nhà đầu tư vẫn phải tiếp tục. Xin hãy xem xét. Hỗ trợ chúng tôi Hôm nay để bảo vệ nhà đầu tư và, theo đó, cộng đồng EB-5.